2023年11月全球電視ODM格局特點

    11月，全球電視代工市場出貨延續下降趨勢，繼10月之后再次錄得同環比雙降。統計范圍內，Top10的專業電視ODM工廠出貨總量較上月環比下降10.6%，同比下降13.8%。

    11月的同比降幅超過了9月、10月，僅次于1月；而1月下降的核心原因則是今年當月包含了春節假期，生產時間剛性減少。

    如上月報告所述，今年電視代工市場的表現與電視面板的價格走勢高度一致。2月面板價格啟動漲勢，持續到9月基本結束；電視代工市場也同步從2月起出貨量同比持續增長，直到9月由增轉降。從10月開始，由面板價格上行所帶動的代工訂單前置、市場旺盛周期正式宣告結束。

    此外，11月剛結束的中國“雙十一”和北美“黑五”促銷季中，終端電視零售量皆出現明顯下滑。終端銷售疲軟、品牌及渠道庫存增加、未來需求不明朗，合并導致了11月代工訂單和出貨量的縮減。

    MOKA（茂佳）當月出貨約108萬臺，環同比均下降，降幅分別為21.7%和11.5%，這也是自2月份以來，其首次出現同比下降。盡管如此，MOKA仍然蟬聯排名第一，且領先優勢不斷擴大。截至11月的年度累計出貨量已接近2022年度冠軍TPV的1357萬臺全年總量，同比大幅增長24.1%。全年來看，已是毫無懸念的全球第一。

    TPV（冠捷）當月出貨約106萬臺，排在專業代工廠第二，同比下降達14.8%，但環比增長9.2%。自有品牌Philips和AOC當月出貨量同比均有兩位數降幅，但環比均實現增長；海外主要客戶Best Buy和Samsung的出貨較去年同期有大幅增長，且Best Buy出貨同比繼續翻倍增長；國內客戶海信、創維和華為的出貨量同比均大幅下降20%以上。

    AMTC（兆馳）當月出貨約75萬臺，外銷出貨占比超過九成，總量排名專業代工廠第三，同比下降8.6%，在連續八個月同比大幅增長之后，這是最近連續第二個月同比下滑。但年度累計出貨量同比仍大幅增長了25.4%。

    Foxconn（富士康）當月出貨約66萬臺，排名專業代工廠第四，同比繼續大幅下降達36.7%，環比亦下降6.3%。其核心的問題還是，高度依賴SONY和Sharp兩大品牌的市場表現。

    KTC（康冠）當月出貨60余萬臺，在專業代工廠中排名第五，上升2個名次，同環比均有小幅增長，是Top10專業代工廠中唯一實現雙漲的企業。至11月的年累計出貨同比增長約7%，已接近去年全年出貨總量700萬臺。

    BOE VT（視訊）當月出貨約58萬臺，在專業代工廠中排名第六，同環比均有較大下降。海外主要客戶中，Vizio當月出貨量環比增長11.5%，同比略有下降；LGE今年以來出貨穩定增長，當月出貨量同比大幅增長51.0%。國內主要客戶中，小米、華為和海信均有較大程度的同比減少。

    HKC（惠科）當月出貨約48萬臺，排名專業代工廠第七，同環比均有不同程度的降幅，已連續四個月同比下降，好在降幅均為個位數。HKC的年累計出貨量同比增長16.9%，全年大概率將超過600萬臺。

    Express Luck（彩迅）當月出貨約42萬臺，排名專業代工廠第八，下滑2個名次，環比雖然下降32.7%，但同比保有高達31.9%的漲幅，年累計增幅達16.0%。自中山工廠今年5月投產后，已連續七個月出貨同比增長，全年預計出貨總量將有可能觸達600萬臺。

    Innolux（群創）和JPE（金品）均以25萬臺左右的物量排在末尾，出貨量同比均有不同程度的下降。

    注：電視ODM排名不包含長虹、康佳、創維、海信四家自有工廠

    全球代工市場正在回歸常態，年末最后一個月份大概率將延續下降趨勢；但自2月啟動至8月，連續7個月的漲勢仍舊撐起了全年市場。洛圖科技（RUNTO）預測，2023年全年，全球電視代工市場的整體規模（含長虹、創維、康佳、海信四家自有工廠）將為1.05億臺，較2022年增長超過4%。